Нужно трезво воспринимать рынок и не делать ставок на долгосрочные прогнозы – Пологовский МЭЗ (АПК-Информ: ИТОГИ №10 (76))

Источник

АПК-Информ

631

2020 год ознаменовался для аграрного сектора Украины рядом событий, которые повлияли на работу как рынков в целом, так и перерабатывающих предприятий в частности. Пандемия COVID-19 и все связанные с этим последствия, волатильность цен и напряженность на рынках, отмена «соевых правок», запрет на использование инсектицидов на основе хлорпирифоса и хлорпирифос-метила и т.д.

И вдобавок ко всему в 2020/21 МГ в Украине прогнозировался очередной рекордный валовой сбор семян подсолнечника, однако погода внесла свои коррективы… Прогнозы значительно снизились, да еще и уборочная стартовала позже, нежели в предыдущие годы. Как результат, цены на подсолнечник и подсолнечное масло побили все рекорды, а затем в соответствии с динамикой мировых котировок начали демонстрировать высокую волатильность.

Как удается работать в столь непрогнозируемых условиях? И чего стоит ожидать на рынке масличных в 2020/21 МГ?

Об этом и не только ИА «АПК-Информ» побеседовал с коммерческим директором Пологовского МЭЗа Александром Лозыченко.

 

 

 

 

- Александр Николаевич, Вы уже более 15 лет работаете на рынке масличных. Как изменилась специфика работы данного сегмента за этот период, исходя из Вашего опыта?

 

- Если рассматривать изменения на рынке переработки масличных то, в первую очередь, хочу отметить существенное снижение маржинальности переработки, что связано с увеличением ее объемов и усилением конкуренции. Каждый год мы видели появление новых заводов по переработке масличных, в т.ч. и в припортовой зоне, явным преимуществом которых является возможность получать сырье практически из всех областей без потерь в логистике и минимальные временные потери на отгрузку готовой продукции.

Также на рынке появились новые продукты, такие как высокоолеиновое и органическое подсолнечные масла, не ГМ соевый шрот, рафинированное соевое масло, высокопротеиновый шрот (с содержанием протеина 44+ на сырое вещество). Такое разнообразие продукции дает возможность отдельным переработчикам найти свою нишу и успешно в ней развиваться.

Но, конечно, сейчас у «крашеров» идет борьба по всем фронтам. Это, в первую очередь, уменьшение операционных расходов и снижение производственных затрат и потерь. Во-вторых, нешуточная борьба за привлечение сырья – это и отношения с фермерскими хозяйствами, фьючерсные контракты с предоплатой и ценовая конъюнктура, а также финансовые возможности для накопления запасов и логистика (вывоз сырья, доставка продукции в порт или контейнерная отгрузка фасованной продукции). В-третьих, это борьба за покупателя, которому необходимо предоставить максимальный сервис и выполнить все условия контракта, чтобы он к тебе еще вернулся. Особенно борьба за клиента ощущается на рынке продукции с дополнительной добавленной стоимостью (рафинированное масло, бутилированное масло и т.д.), которой на рынке становится все больше.

 

«Любые прогнозы опытных и уважаемых аналитиков в течение нескольких часов могли вогнать их в краску на фоне абсолютно противоположного развития рынка»

 

- Чем Вам запомнился масличный сезон-2019/20?

 

- Таких «американских горок» я не могу вспомнить за последние 16 лет своего трудового опыта. Любые прогнозы опытных и уважаемых аналитиков в течение нескольких часов могли вогнать их в краску на фоне абсолютно противоположного развития рынка. В конце 2019 года мы увидели первое ценовое «ралли», когда цены резко пошли вверх, и в то же время буквально в середине января 2020 года на фоне развития ситуации с COVID-19 началось затяжное падение рынков вплоть до марта, когда отмечалось максимальное падение фондовых рынков и цены на нефть, затем к концу весны цены начали стремительный рост… Вследствие этого все заводы испытывали большие сложности с привлечением сырья для переработки… То, что этот год запомнится всем, я даже не сомневаюсь, т.к. даже большие транснациональные компании, имеющие многолетний опыт торговли и хеджирования сделок, несли в этом году большие убытки. В подтверждение этого мы знаем, что ряд крупнейших банков прекратил финансирование сектора торговли сельскохозяйственными культурами и продуктами переработки, после громких банкротств крупных игроков по всему миру.

Этот год научил нас всегда трезво воспринимать рынок и не делать ставок на долгосрочные прогнозы.

 

«Этот год научил нас всегда трезво воспринимать рынок и не делать ставок на долгосрочные прогнозы»

 

- С начала т.г. мир в целом и Украина в частности ведет борьбу с вирусом COVID-19, что наложило определенные ограничения на работу предприятий и не только. Насколько трудно было приспособиться к непредвиденным реалиям, и готовы ли вы к повторению подобной ситуации?

 

- На самом деле мы готовились к самому худшему, глядя, как во всем мире останавливались заводы крупнейших компаний, наблюдая за полным локдауном в Китае и некоторых других странах. Действительно, первая цель, которую мы ставим на предприятии, – это создание условий для минимизации рисков распространения коронавируса: в коллективе это проведение разъяснений о безопасности и необходимости использования защитных средств, установка термоскрининга сотрудников и гостей предприятия и все необходимые меры по дезинфекции помещений и воздуха. На сегодняшний день наше предприятие берет на себя все затраты, связанные с оперативной диагностикой всех контактных сотрудников, мы очень надеемся на сознательность персонала и на скорейшее улучшение ситуации в Украине.

 

- Вследствие неблагоприятных погодных условий прогнозы получения рекордного урожая подсолнечника в Украине в 2020/21 МГ, озвучиваемые аналитиками в начале лета, не оправдались, и оценки валового сбора были понижены. Сейчас мы наблюдаем стремительный рост цен спроса на масличную. Как долго, по Вашему мнению, сохранится данный тренд и каковы перспективы дальнейшего развития событий?

 

- Это было продолжение ценовых «американских горок». Да, на фоне прогноза рекордного урожая в Украине и соседних странах значительно снизилась цена на шрот, а премия на подсолнечное масло к цене соевого масла в конце июля просела до 50 USD/т. Однако ввиду погодных условий, а именно – долговременного отсутствия осадков почти на всей территории Украины и соседних стран-производителей подсолнечника, прогноз урожая постепенно уменьшался вплоть до уровня 2019 года и ниже, что спровоцировало отскок цены на подсолнечное масло до уровня практически 1000 USD/т на базисе FOB Черное море и способствовало увеличению премии на него по сравнению с ценой на соевое масло до 180 USD/т.

Такой сумасшедший рывок цены в начале сезона спровоцировал большую волну дефолтов по форвардам на поставки подсолнечника. Хозяйственные суды в этом году зафиксируют, пожалуй, рекордное количество разбирательств по таким контрактам. Это также привело к дефолтам по контрактам на поставку подсолнечного масла. На сложившуюся ситуацию еще повлияла задержка начала уборки, как и в случае с ранними зерновыми. По моему мнению, цены на подсолнечник и на масло будут высокими, если сравнивать их с прошлым сезоном, что, собственно, и справедливо по отношению к сельхозпроизводителям, ведь мы знаем, что многие из них не смогли собрать урожай вообще.

 

«…цены на подсолнечник и на масло будут высокими, если сравнивать их с прошлым сезоном, что, собственно, и справедливо по отношению к сельхозпроизводителям, ведь мы знаем, что многие из них вообще не смогли собрать урожай»

 

- С начала текущего сезона на экспортном рынке наблюдается значительное удорожание подсолнечного масла. Как, на Ваш взгляд, это отобразится на конкурентоспособности данного продукта?

 

- Эксперты масличного рынка утверждали, что физический рынок не примет такой высокий уровень цен на подсолнечное масло против цен на конкурентное соевое масло и, собственно, лавинообразный рост цен наблюдался только лишь ввиду заключения бумажных контрактов. Действительно, если мы посмотрим на цифры прошлых сезонов, то сентябрь – это период, когда цены на соевое масло и подсолнечное масло практически сравниваются, многие делали на это ставку и ошиблись. «Знание – сила» сработало в этом сезоне наоборот.

На сегодня делать прогнозы о дальнейшей динамике цен очень неблагодарное занятие. Да, мы понимаем, что урожай в Украине оценивают на сегодняшний день в 13 млн тонн, что против прошлого года в 15 млн тонн (а это был год с рекордным урожаем за всю историю), конечно, очень мало. Однако также не стоит забывать, что в мире уже полным ходом идет вторая волна COVID-19, и мы можем говорить о возможном снижении покупательной способности населения планеты и предпочтении ими более дешевых аналогов, например, в Индии, где, как и в Украине, нет никакой финансовой помощи ни гражданам, ни бизнесу. Так или иначе спрос на данный продукт на сегодняшний день очень высокий, баланс «спрос/предложение/остатки продукции/остатки сырья» будет лишь определять его стоимость на рынке.

 

«…не стоит забывать, что в мире уже полным ходом идет вторая волна COVID-19, и мы можем говорить о возможном снижении покупательной способности населения планеты и предпочтении ими более дешевых аналогов»

 

- В начале карантина в связи с COVID-19 участники рынка отмечали существенный рост спроса на рафинированное дезодорированное подсолнечное масло. По Вашим оценкам, стоить ли ожидать подобной ситуации снова в случае усиления карантинных ограничений на фоне второй волны пандемии?

 

- Я согласен с этим, действительно мы начали получать дополнительные заказы весной 2020 года и даже от клиентов, куда украинское рафинированное масло экспортировалось крайне редко. Причина сложившейся ситуации в остановке работы заводов рафинации в странах, которые являются мировыми поставщиками широкого спектра растительных масел, например, в Испании и Италии. Также мы говорим о том, что в условиях карантина и изоляции население начало больше питаться в домашних условиях и на рынке возник дополнительный спрос, который украинские компании оперативно смогли покрыть.

 

- В начале т.г. страны-члены ЕС запретили использование инсектицидов на основе хлорпирифоса и хлорпирифос-метила. Поступало ли на ваше предприятие сырье с превышением норм содержания указанных веществ, и как вы действовали при этом? В целом, как данный запрет отразился на масличном рынке Украины?

 

- На некоторых портовых терминалах уже сегодня стоят ограничения по этим показателям. Но давайте говорить честно, Европа – крупный, но не крупнейший покупатель украинского масла, и очень мало кто из переработчиков может себе позволить оперативно приобрести необходимое оборудование и наладить контроль всего входящего сырья. Однако, как и в случае с минеральными маслами, со временем этот контроль появится, т.к. это может поставить под угрозу исполнение контрактов. И, конечно же, мы приветствуем европейские требования, т.к. мы все должны думать о защите окружающей среды и экологии в целом и оперативно доносить сельхозпроизводителям информацию, чтобы те, в свою очередь, корректировали список СЗР, используемых в земледелии.

 

- Также в мае т.г. вступил в силу закон об отмене «соевых правок». Как, по Вашему мнению, это повлияет на рынок соевых бобов и продуктов их переработки?

 

- Закон вступил в силу поздно, уже по окончании посевной кампании, это надо признать, и об этом наши законодатели должны знать. Все хорошее должно быть сделано еще и вовремя. На сегодня мы имеем сокращение посевных площадей и на фоне засухи можем недополучить 1 млн тонн соевых бобов от прошлогоднего урожая. Также еще больше урожая уйдет на черный рынок, и в результате перерабатывающие предприятия могут остаться без сырья. Мы уже видим эту ситуацию: порты забиты соей (зачастую неучтенной в официальной статистике), а в это время переработчики не могут сделать минимальный запас сырья для беспрерывной работы. Будем надеяться, что в следующем сезоне ситуация выровняется.

 

- Как Вы оцениваете перспективы импорта соевых бобов в Украину в текущем сезоне на фоне снижения валового сбора культуры и ужесточения конкуренции за сырье между трейдерами и переработчиками?

 

- Мы уже наблюдаем рост цен на сою на внутреннем рынке, борьба за сырье в сезон уборки – это плохой сигнал для переработчиков и внутренних потребителей соевого шрота (жмыха). Цены на сою динамически меняются вслед за экспортными, но мы понимаем, что потребителями шрота в Украине являются производители кормов и птицефабрики и что удорожание кормовой базы ввиду нехватки продукции на рынке негативно скажется на себестоимости конечного продукта, который мы с вами приобретаем в магазинах. В случае необходимости и нехватки сырья на внутреннем рынке многие переработчики уже отработали схемы импорта соевых бобов, есть предприятия, для которых это будет необходимо делать просто для выживания, такая ситуация может сложится в конце сезона, когда мы приблизимся к минимальным остаткам бобов. Статистика свидетельствует, что Украина в первом полугодии 2020 года почти в 3 раза нарастила импорт свинины, а что дальше? Будем импортировать курятину? Во времена мирового экономического спада правительство должно прилагать максимум усилий для поддержки внутреннего производителя за счет дотаций и снижения налоговой нагрузки, как это происходит во всех развитых странах, но у нас, к сожалению, пока «на это нет денег».

 

«Во времена мирового экономического спада правительство должно прилагать максимум усилий для поддержки внутреннего производителя за счет дотаций и снижения налоговой нагрузки, как это происходит во всех развитых странах, но у нас, к сожалению, пока «на это нет денег»

 

- Как Вы считаете, какие ключевые факторы повлияют на рынок масличных в текущем МГ?

 

- Как всегда, на рынок повлияет баланс спроса и предложения, кроме всего прочего, глобальные геополитические события и цены на нефть. И ключевым моментом является то, как человечество сможет побороть эпидемию. Я думаю, в новом сезоне мы увидим еще много взлетов и падений. Надо помнить, что цены расти бесконечно не будут, рецессию в мировой экономике тоже никто не отменял. Но также ясно, что основная проблема переработчиков ждет в конце сезона, т.к., по последним аналитическим данным, сырья на всех не хватит.

 

«...цены расти бесконечно не будут, рецессию в мировой экономике тоже никто не отменял. Но также ясно, что основная проблема переработчиков ждет в конце сезона, т.к., по последним аналитическим данным, сырья на всех не хватит»

 

- Благодарю за содержательную беседу и прошу поделиться планами вашей компании на будущее.

 

- Планируем расширять географию поставок нашей продукции, искать контакты с прямыми потребителями, и, в первую очередь, это касается бутилированного масла. Также мы работаем над сертификацией завода по стандартам IFS Good, BRC и GMP+B4 к уже имеющимся на сегодняшний день, чтобы получить доступ к рынку торговых сетей ЕС, Великобритании и других стран, имеющих требования к обязательной сертификации производителей пищевой продукции. Большое внимание мы всегда уделяем логистике – для возможности осуществления бесперебойных поставок по Украине увеличиваем автопарк, а также парк ж/д цистерн и хопперов. В планах увеличение единовременной вместимости предприятия по вагонам до 200 штук. И, самое главное, мы начали реконструкцию завода, которая, в первую очередь, позволит нам сократить расходы предприятия на переработку и улучшить экологические показатели.

Беседовала Анастасия Криворучко

Реклама

Вход